In de wereld van cryptocurrency-handel, betekent een 'Rode Kaars' een tijdsperiode waarin de slotkoers van een cryptocurrency lager was dan de openingskoers. Dit is een visuele weergave die wordt geplot op een candlestick-grafiek, waarbij het 'lichaam' van de kaars rood wordt gekleurd om een daling van de prijs aan te geven.
Een rode kaars wordt over het algemeen gezien als een bearish indicator, wat duidt op verkoopdruk of een neerwaartse trend in de markt. Het betekent dat de kopers geen controle konden houden, en verkopers de prijzen omlaag hebben gedreven. Echter, individuele rode kaarsen kunnen niet worden opgevat als een absoluut teken van een bearmarkt – men moet rekening houden met de algehele prijsbeweging, handelsvolume, en andere technische analyse-indicatoren voordat men conclusies trekt.
Rode kaarsen weerspiegelen de collectieve acties van handelaren en onthullen het algemene marktsentiment. Een periode of een reeks gekenmerkt door rode kaarsen duidt op een verkoopdominantie of bearish sentiment. Handelaren houden doorgaans het aantal, de grootte, en de volgorde van rode kaarsen in de gaten om de sterkte van dit sentiment te meten en geïnformeerde handelsbeslissingen te nemen.
Een kritiek aspect om in gedachten te houden is dat financiële markten, inclusief cryptocurrency, worden gedreven door een scala aan factoren. Daarom zouden rode kaarsen, hoewel inzichtelijk, niet de enige basis moeten zijn voor het maken van investeringsbeslissingen.